KPS Capital Partners erwirbt IKG von Harsco Corporation

New York (ots/PRNewswire) - KPS Capital Partners, LP ("KPS"), hat heute die
Unterzeichnung einer endgültigen Vereinbarung zur Übernahme des
Geschäftsbereichs IKG ("IKG" oder das "Unternehmen") von Harsco Corporation
("Harsco", NYSE: HSC) bekanntgegeben. Der Kaufpreis liegt bei 85 Mio. $, und die
Transaktion unterliegt den üblichen Abschlussbedingungen. Mit Abschluss der
Transaktion wird IKG zum zweiten Portfoliounternehmen des KPS Special Situations
Mid-Cap Fund ("KPS Mid-Cap").

IKG ist ein führenderer nordamerikanischer Hersteller von hochqualitativen
Stahl- und Aluminiumgittern. Das Produktangebot des Unternehmens umfasst ein
breites Spektrum an Gitter- und Abzäunungsprodukten, die primär in
Industrieböden und Sicherheitsanwendungen in den verschiedensten Industrien
eingesetzt werden. IKG hat seinen Hauptsitz in Houston (Texas) und betreibt
sechs strategisch gelegene Produktionsanlagen in den USA und Mexiko. Weltweit
arbeiten 350 Menschen für das Unternehmen.

Ryan Harrison, Partner von KPS Mid-Cap, sagte: "Wir bedanken uns bei Harsco für
ihre konstruktive Zusammenarbeit bei dieser Transaktion und freuen uns auf die
Kooperation mit ihrem CEO Chad McClendon sowie der Geschäftsleitung und
Belegschaft von IKG, um auf dieser großartigen Plattform aufzubauen. Die
Kombination aus IKGs nachgewiesenen Stärken und KPS' strategischen, operativen
und finanziellen Ressourcen bildet die ideale Grundlage für den zukünftigen
Erfolg von IKG als eigenständiges Unternehmen. Wir planen einen Wachstumskurs
für das Unternehmen, sowohl organisch als auch durch strategische Übernahmen."

Nick Grasberger, Chairman und CEO von Harsco, sagte: "Ich bin überzeugt, dass
IKG mit KPS als Dachorganisation zum Teil eines Spitzenunternehmens der
Metallverarbeitung wird, das dem Wachstum verpflichtet ist."

Chad McClendon, CEO von IKG, sagte: "Wir sind begeistert über die Partnerschaft
mit KPS in diesem spannenden neuen Kapitel für IKG. Das Team von IKG hat es
sich zur Aufgabe gemacht, hochqualitative Produkte, hervorragende technische
Expertise und innovativen Lösungen für seine Kunden bereitzustellen. Wir
blicken auf eine jahrzehntelange Erfolgsbilanz beim Aufbau produzierender
Unternehmen von Weltrang rund um den Globus zurück, und KPS ist der ideale
Partner, um IKGs kraftvolle Dynamik zu beschleunigen."

Die Transaktion, die den üblichen Abschlussbedingungen und Genehmigungsverfahren
unterliegt, soll Anfang 2020 abgeschlossen sein.

Paul, Weiss, Rifkind, Wharton & Garrison LLP diente als Rechtsbeistand von KPS.

Informationen zu IKG

IKG ist ein führenderer nordamerikanischer Hersteller von hochqualitativen
Stahl- und Aluminiumgittern. Das Produktangebot des Unternehmens umfasst ein
breites Spektrum an Gitter- und Abzäunungsprodukten, die primär in
Industrieböden und Sicherheitsanwendungen in den verschiedensten Industrien
eingesetzt werden. IKG hat seinen Hauptsitz in Houston (Texas) und betreibt
sechs strategisch gelegene Produktionsanlagen in den USA und Mexiko. Weltweit
arbeiten 350 Menschen für das Unternehmen.

Informationen zu KPS Capital Partners

KPS verwaltet über seine verbundenen Managementorganisationen die KPS Special
Situations Funds, eine Gruppe von Investmentfonds mit einem verwalteten Vermögen
von mehr als 11,5 Mrd. $ (Stand: 15. Oktober 2019). Die Partner von KPS
arbeiten seit mehr als zwei Jahrzehnten exklusiv daran, signifikante
Kapitalwerterhöhungen zu erzielen. Dies erfolgt durch Mehrheitsbeteiligungen an
produzierenden Unternehmen und Industriefirmen einer breiten Palette von
Branchen, darunter Grundstoffe, Marken-Konsumgüter, Gesundheits- und
Luxusprodukte, Automobilteile, Investitionsgüter und allgemeine Fertigung. KPS
schafft Werte für seine Investoren durch die konstruktive Zusammenarbeit mit
kompetenten Führungsteams, um die Unternehmen weiter zu verbessern. Der
Fondsverwalter erzielt Investmentrenditen, indem er die strategische Position,
Wettbewerbsfähigkeit und Wirtschaftlichkeit der Unternehmen im Portfolio
strukturell verbessert und sich nicht primär auf finanzielle Hebelwirkungen
verlässt. Die Portfoliounternehmen des KPS Special Situations Funds verfügen
über einen kumulierten jährlichen Umsatz von ca. 8,4 Mrd. $, betreiben 142
Fertigungsanlagen in 26 Ländern und beschäftigen direkt und in Joint-Ventures
nahezu 28.000 Mitarbeiter weltweit. Die Investmentstrategie und die
Portfoliounternehmen von KPS sind im Einzelnen unter www.kpsfund.com dargelegt.

KPS Mid-Cap investiert primär in mittelständische Unternehmen im unteren
Marktsegment, die ein Anfangskapital von bis zu 100 Mio. $ benötigen. KPS
Mid-Cap verfolgt die gleichen Anlagemöglichkeiten und die gleiche
Anlagestrategie wie KPS' Flaggschiff-Fonds seit über zwei Jahrzehnten. KPS
Mid-Cap profitiert von der globalen Plattform, dem guten Ruf, der Erfolgsbilanz,
der Infrastruktur sowie den Best Practices, der Expertise und der Erfahrung von
KPS. Das erfahrene und talentierte KPS Mid-Cap Investment-Team wird von den
Partnern Pierre de Villeméjane und Ryan Harrison angeführt.

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Pressekontakt:

Geschäftsanfragen: KPS +1 212.338.5100

Medienanfragen: Mark Semer/Daniel Yunger +1 212.521.4800

Weiteres Material: https://www.presseportal.de/pm/116956/4488998
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