VGF veröffentlicht erstmals die offiziellen Marktzahlen für geschlossene Fonds / Platzierungsergebnis 2008: 8,3 Milliarden Euro Eigenkapital / Branche behauptet sich solide in schwierigem Marktumfeld

Berlin / Frankfurt am Main (ots) -

Kerndaten:

- Ausschließlich mitgeteilte Daten des relevanten Marktes erfasst;
Verzicht auf Schätzungen
- Platziertes Eigenkapital 2008: 8,3 Mrd. EUR
- Investitionsvolumen 2008: 15,4 Mrd. EUR
- Flugzeug- und Energiefonds mit jeweils knapp 60% Zuwachs
- Investitionen im Wert von 142 Mrd. EUR unter Verwaltung
- Anleger in Fonds von VGF-Mitgliedern erhielten 2008 rd. 4 Mrd.
EUR Auszahlungen
- 2009: Positiver Ausblick für geschlossene Fonds mit
Investitionen in Sachwerte

Der VGF Verband Geschlossene Fonds e.V. hat heute in Frankfurt am
Main erstmals die offiziellen Marktzahlen für geschlossene Fonds 2008
vorgestellt. Danach haben geschlossene Fonds 2008 8,3 Mrd. EUR
Eigenkapital bei privaten Anlegern eingesammelt. Davon entfielen 5,9
Mrd. EUR auf Verbandsmitglieder. Das Gesamtinvestitionsvolumen für
die in 2008 platzierten Anteile der Unternehmen lag bei 15,4 Mrd.
EUR. Davon haben VGF Mitglieder 11,2 Mrd. EUR investiert.

Methodik

Befragt wurden die 44 Mitglieder des Verbandes sowie
Fondsanbieter, die in den vergangenen drei Jahren kumuliert
mindestens 5 Mio. EUR Eigenkapital und mindestens einen Fonds in 2008
platziert haben. Diese Häuser sind dauerhaft präsent und bilden den
relevanten Markt. Von diesen 143 Unternehmen haben 93 Unternehmen
Zahlen gemeldet. Dies ist die Basis für die vorliegenden Marktzahlen.
Schätzungen und Hochrechnungen wurden nicht vorgenommen.
"Geschlossene Fonds sind wesentlich charakterisiert durch eine
professionelle Anlegerverwaltung und ein professionelles
Assetmanagement. Das setzt eine gewisse Dauerhaftigkeit in der
Marktpräsenz voraus. Deshalb erfassen wir mit den VGF-Marktzahlen
nicht jede GmbH & Co. KG und vor allem nicht solche Modelle, bei
denen es beispielsweise um Nachbarschaftsmodelle im Solarbereich oder
etwa lokal vertriebene Windparks geht", erklärt
VGF-Vorstandsvorsitzender Oliver Porr zur Methodik der Erhebung.

Platzierungsvolumen besser als erwartet

Im Ergebnis hat sich das Platzierungsvolumen im Vergleich zum
Vorjahr (platziertes Eigenkapital des relevanten Marktes: 11,1 Mrd.
EUR) um 2,8 Mrd. EUR verringert, das entspricht einem Rückgang von
25,3% im relevanten Markt. Die Entwicklung liegt damit über den
Erwartungen der Branche. Allgemein waren bisher knapp 8 Mrd. EUR
platziertes Eigenkapital erwartet worden, nachdem aus den Vertrieben
- insbesondere im Bankenbereich - aufgrund der Finanz- und
Wirtschaftskrise von einer starken Kaufzurückhaltung berichtet worden
war.

Immobilien- und Schiffsfonds weiterhin die beliebtesten
Anlageklassen

Unter den einzelnen Anlageklassen des Marktes sind geschlossene
Immobilienfonds und Schiffsbeteiligungen weiterhin Spitzenreiter.
Geschlossene Immobilienfonds platzierten 2008 insgesamt 3,1 Mrd. EUR
Eigenkapital (2007: 4,1 Mrd. EUR / -26,1%). Hiervon entfielen 2,2
Mrd. EUR auf Auslandsimmobilienfonds (2007: 3 Mrd. EUR / -26,5%).
Schiffsbeteiligungen erreichten 2,5 Mrd. EUR (2007: 3,2 Mrd. EUR /
-22,4%).

Flugzeugfonds mit den stärksten Zuwächsen

Für Flugzeugfonds war 2008 ein besonders erfolgreiches Jahr. Sie
erreichten mit 703,2 Mio. EUR platziertem Eigenkapital einen Zuwachs
von 165,3% gegenüber dem Vorjahr (2007: 265 Mio. EUR). Energiefonds
verbuchten mit 220 Mio. EUR platziertem Eigenkapital ein Plus von 71%
gegenüber dem Vorjahr (2007: 129,2 Mio. EUR). Gestiegen ist auch das
platzierte Eigenkapital für Leasingfonds. Sie erreichten mit 56,4
Mio. EUR 56,3% mehr als 2007 (36,1 Mio. EUR). Ein leichtes Plus
verzeichnen auch Spezialitätenfonds, zu denen u.a. Waldfonds
gerechnet werden: Sie platzierten 2008 mit 704,6 Mio. EUR 2,6% mehr
als 2007 (686,6 Mio. EUR).

Energie- und Infrastrukturfonds auf dem Vormarsch

Insgesamt haben Anleger 495,5 Mio. EUR Eigenkapital in
Investitionsbereiche wie Energie (220,0 Mio. EUR), Infrastruktur
(139,5 Mio. EUR) und Waldfonds (44,9 Mio. EUR) investiert.

Private-Equity- und Lebensversicherungszweitmarktfonds platzieren
deutlich weniger

Geschlossene Private-Equity-Fonds verzeichneten bei einem
platzierten Eigenkapital von 742,2 Mio. EUR einen Rückgang von 59,5%
gegenüber dem Vorjahr, 2007 lag das Eigenkapital noch bei 1,8 Mrd.
EUR. Ebenfalls signifikant zurückgegangen sind die Investitionen in
Lebensversicherungszweitmarktfonds: Sie weisen mit 358,7 Mio. EUR
platziertem Eigenkapital ein Minus von 58,2% gegenüber dem Vorjahr
auf (2007: 857,3 Mio. EUR).

Vertrieb und Zeichnerstruktur

Freie Vertriebe hatten 2008 mit 43% einen größeren Anteil am
Vertrieb geschlossener Fonds als Banken (38%). 14% wurden über
sonstige Wege und 5% direkt über die Anbieter vertrieben. Nach wie
vor werden geschlossene Fonds überwiegend von Anlegern über 50 Jahre
gezeichnet (51-60 Jahre: 24,8%, 61-70 Jahre: 27,1%). 12,7% der
Anleger sind älter als 70 Jahre. Der Anteil jüngerer Zeichner ist mit
22% (41-50 Jahre) bzw. 9,1% (31-40 Jahre) deutlich geringer. Weitere
3,3 Prozent der Zeichner sind jünger als 30 Jahre und 1 Prozent
juristische Personen. "Geschlossene Fonds werden für die
Altersvorsorge zunehmend wichtiger. Gerade ältere Zeichner schätzen
die Eigenschaft des geschlossenen Fonds in Sachwerte zu investieren
und damit das Portfolio zu stabilisieren", so Markus Derkum,
stellvertretender Vorstandsvorsitzender des VGF.

Finanzkrise im Oktober 2008 voll spürbar / 4. Quartal 2008
überraschend besser als erwartet / Markt stabilisiert sich auf
verringertem Niveau

Die Platzierungsergebnisse auf Monatsbasis zeigen die Wirkung der
Finanzkrise auf den Markt. Im September 2008 platzierten Anbieter
geschlossener Fonds 727,8 Mio. EUR Eigenkapital. Nach der Insolvenz
von Lehman und der Staatsgarantie für Spareinlagen durch die
Bundesregierung Mitte September / Anfang Oktober kam der Absatz von
geschlossenen Fonds im Oktober mit 422 Mio. EUR zunächst ins Stocken.
Bis zum Jahresende stiegen die Platzierungszahlen wieder auf 475
Mio. EUR im November und 516 Mio. EUR im Dezember. Damit hat sich der
Vertrieb geschlossener Fonds zum Ende des Jahres 2008 auf
verringertem Niveau stabilisiert.

Anleger entdecken Sachwertinvestitionen neu

Im 4. Quartal entfiel der größte Teil des platzierten
Eigenkapitals auf Immobilienfonds (482,67 Mio. EUR) und
Schiffsbeteiligungen (385,87 Mio. EUR). Derkum: "Wir werten das als
Signal, dass Anleger sich zunehmend bewusst werden, dass die
Investition in einen geschlossenen Fonds in der aktuellen Situation
eine Reihe von Vorteilen bietet: Geschlossene Fonds investieren in
Sachwerte, das bietet Anlegern Schutz vor Inflation, die sich durch
die erhebliche Ausdehnung der Geldmengen fast zwangsläufig ergeben
wird." Ein besonderer Vorzug von geschlossenen Fonds ist die
Transparenz: "Der Anleger weiß genau, in was er investiert. Die
Transparenz und Klarheit der Produkte heben geschlossene Fonds damit
deutlich von Anlagealternativen ab. Gleichzeitig finden auf nahezu
allen Märkten Preiskorrekturen statt, was den Ankauf von attraktiven
Objekten zu historisch günstigen Preisen ermöglicht. Zudem sinken die
Zinsen für Festgeld, was die Renditen geschlossener Fonds wieder
attraktiver macht", so Markus Derkum weiter.

Auszahlungen und Bestandsvolumen unterstreichen die Bedeutung
geschlossener Fonds für deutsche Anleger

Die rund 1 Mio. Anleger der VGF-Mitgliedsunternehmen haben 2008
knapp 4 Mrd. EUR Erträge aus der laufenden Fondsbewirtschaftung und
Verkäufen (Exits) erhalten. Das Verhältnis des
Eigenkapital-Bestandsvolumens zu den geleisteten Auszahlungen liegt
damit bei 7,6%. "Dieser Wert zeigt, wie bedeutsam geschlossene Fonds
für deutsche Privatanleger sind. Viele Menschen in Deutschland haben
2008 mit komplex strukturierten Kapitalanlagen wie Zertifikaten oder
Wertpapieren viel Geld verloren. Geschlossene Fonds erwiesen sich
dagegen 2008 als ertragreiche Anlage", so Oliver Porr.

Anbieter geschlossener Fonds gehören zu den größten Assetmanagern
in Deutschland

Der VGF-Erhebung zufolge verfügten die erfassten geschlossenen
Fonds 2008 über ein Bestandsvolumen (Assets under Management) von 142
Mrd. EUR. Das ist mehr als das BIP von Tschechien (2007: 133,6 Mrd.
EUR) und knapp doppelt so viel wie die Goldreserven der Deutschen
Bundesbank (1.1.2009: 68 Mrd. Euro). Damit gehören die Anbieter
geschlossener Fonds zu den größten Assetmanagern in Deutschland.

Weiterführende Informationen und Daten unter
www.vgf-marktzahlen.de

Originaltext: VGF Verband Geschlossene Fonds e.V.
Digitale Pressemappe: http://www.presseportal.de/pm/74239
Pressemappe via RSS : http://www.presseportal.de/rss/pm_74239.rss2

Pressekontakt:
Kathrin Jäckel
Referentin Kommunikation & Marketing
VGF Verband Geschlossene Fonds e.V.
Tel: 030 / 31 80 49 00
E-Mail: jaeckel@vgf-online.de
www.vgf-online.de / www.vgf-marktzahlen.de