EANS-Adhoc: ESCADA AG verbessert Umtauschangebot an Anleihegläubiger - Zusätzliche ESCADA Aktien durch Altaktionäre bereit gestellt - Umtauschfrist und Bezugsangebot für neue Aktien verlängert

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Restrukturierung

28.07.2009

München, 28. Juli 2009 - Vorstand und Aufsichtsrat der ESCADA AG
haben am heutigen Tage beschlossen, das im Rahmen der finanziellen
Restrukturierung vorgesehene Umtauschangebot an Anleihegläubiger zu
verbessern und gleichzeitig die Umtauschfrist sowie die Bezugsfrist
für das Bezugsangebot zu verlängern.

Das öffentliche Umtauschangebot der ESCADA AG an die Gläubiger der
Anleihe 2005/2012, dessen Umtauschfrist am 29. Juni 2009 begann,
sieht eine Mindestannahmequote von 80 % vor. Die ESCADA AG hat heute
beschlossen, das Umtauschangebot nachzubessern und allen Gläubigern,
die ihre alten Schuldverschreibungen bereits eingereicht haben oder
bis zum Ende der Umtauschfrist einreichen werden, je alter
Schuldverschreibung im Nennwert von 1.000 Euro zusätzlich 10 ESCADA
Aktien anzubieten. Als Folge dieser Änderung wird die Umtauschfrist
bis zum 11. August 2009 verlängert.

Durch das Angebot von zusätzlich 10 ESCADA Aktien je eingereichter
alter Schuldverschreibung im Nennwert von 1.000 Euro trägt die ESCADA
AG dem Wunsch vieler Anleihegläubiger Rechnung, im Rahmen der
Restrukturierung auch als Aktionäre an möglichen künftigen Erfolgen
der Gesellschaft teilhaben zu können. Die im Rahmen des
Umtauschangebots zusätzlich angebotenen Aktien stammen aus dem
Bestand verschiedener Altaktionäre der Gesellschaft. Die
Anteilseigner Fasshonaburu S.à.r.l. (Gesellschafter: Rustam
Aksenenko), BO-DO Vermögensverwaltung GmbH (Gesellschafter: Wolfgang
Herz), Bestinver Gestión, S.A. sowie die Organmitglieder Bruno
Sälzer, Werner Lackas und Claus Mingers stellen im Rahmen des
Umtauschangebots insgesamt bis zu 2 Mio. ESCADA Aktien unentgeltlich
zur Verfügung, um die Nachbesserung des Umtauschangebots an die
Anleihegläubiger zu ermöglichen.

Den entsprechenden Nachtrag zu dem am 26. Juni 2009 veröffentlichten
Prospekt wird die ESCADA AG unverzüglich nach dessen Billigung im
Internet auf den Webseiten http://investor-relations.escada.com und
www.escada-anleihe.com veröffentlichen.

Zugleich wird die Bezugsfrist für das laufende Bezugsangebot bis zum
12. August 2009 verlängert, um ein gleichzeitiges Closing von
Bezugsangebot und Umtauschangebot zu gewährleisten. Darüber hinaus
ist die entsprechende Verlängerung des börslichen Bezugsrechtshandels
an der Frankfurter Wertpapierbörse vorgesehen. Der entsprechende
Nachtrag zu dem am 21. Juli 2009 veröffentlichten Prospekt für das
Bezugsangebot wird nach seiner Billigung durch die BaFin kostenlos
bei der Gesellschaft zur Ausgabe bereit gehalten. Das Bezugsangebot
unterliegt außerhalb Deutschlands und Österreichs allen nach lokalem
Recht geltenden Beschränkungen.

Ende der Mitteilung euro adhoc
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ots Originaltext: Escada AG
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Australien, Kanada oder Japan.

Diese Mitteilung stellt keinen Prospekt dar. Das Umtauschangebot in Deutschland
erfolgt ausschließlich auf Basis des Prospekts, der die nach den gesetzlichen
Bestimmungen erforderlichen Informationen für Anleger enthält und auf den
Internetseiten der ESCADA AG (http://investor-relations.escada.com) und der
Informationsstelle Thomson Reuters (www.escada-anleihe.com) erhältlich ist. Eine
Papierversion kann kostenlos bei der ESCADA AG (Einsteinring 14-18, 85609
Aschheim/München) angefordert werden.

Der Prospekt im Zusammenhang mit dem Bezugsangebot wird bei der ESCADA AG
(Einsteinring 14-18, 85609 Aschheim/München) zur kostenlosen Ausgabe
bereitgehalten.

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